索通发展拟收购欣源股份94.98%股份 切入锂电电极材料领域

5同年16日晚上，证监会逾两周的索通的发展(603612)揭露了一则入股不动产预案，美国公司拟以发行股权及支付现金作法出售欣源股权94.98%的股权，同时拟向不大约35名特定具体来说非公开发行股权募款现有贷款。美国公司股票将于5同年17日开市起复牌。

标的杂货人造锌正极物料

公报显示，截至预案签署日，欣源股权的不动产审计和分析报告指导尚未完成，经美国公司与交易各方协商一致，欣源股权100%股权对应的单是不高于12亿元，再一价位将依据分析报告报告相结合，由交易各方协商确定。

索通的发展此次发行股权及支付现金出售不动产的发行价位为17.73元/股，这一价位较证监会之前收盘价17.37元/股溢价2.07%。募款现有贷款则采取询价发行的作法，向不大约35名下述的特定具体来说询价发行，募款现有贷款总额不大约本次出售不动产价位的100%。募款现有贷款拟用做本次交易中相关中介机构额度及相关税款、现金对价、多余流动贷款及偿还债务等。

公报介绍，欣源股权该公司范围为充电电池电池组正极该公司及塑料线圈该公司，目之前已形成包括粗碎、粉碎、造粒、分级、锌立体化、成品筛分等正极物料现代立体化的总体布局，主要产品为人造锌正极物料，并兼职锌立体化、现代立体化等代加工服务。

欣源股权的人造锌正极物料产品广泛应用做动力电池组、消费类电池组和储能电池组领域，在比容量、首次效率、挤出密度等方面有较优的体现。自开始装配以来，欣源股权依然与杉杉股权、贝特瑞、江西紫宸、凯金能源等正极物料头部行业深度合作关系，在合作关系每一次积攒形成了自身十分相似的装配手工，同时在造粒和锌立体化手工方面获取突破，进一步提高改以产品装配效率，降低生产成本提高品质，形成较显眼的手工优势。

记者注意到，欣源股权目之前已在新三板市场挂牌，编译器为839229。财务数据显示，欣源股权在2020年和2021年分别解决问题营收3.80亿元和5.15亿元，年末解决问题净利润4088.89万元和8418.93万元。该美国公司最新收盘价为47.33元/股，余额为9.86亿元。

协同直抵碳产业链

作为入股方的索通的发展，是全国性预焙电弧领域的龙头行业，也是A股唯一的公司杂货预焙电弧的行业。预焙电弧是电解铝装配每一次中最主要的原物料，受惠于持续的发展铝价大涨，预焙电弧行业也业已迎来赤字周期性。

财务数据显示，索通的发展在2020年和2021年分别解决问题净利润2.14亿元和6.20亿元，上半年成长率大致相同147.64%和189.64%。美国公司年末营收的成长率大致相同33.84%和61.65%，净利润逐年跑赢营收增速的便是，一方面是美国公司生产量的快速不断扩大，另一方面则是预焙电弧产品价位的不断攀升。

从当之前该公司范围来看，索通的发展自身行会正处于良好的赤字周期性，美国公司为何为了让入股的公司表面上与行会区别不大的锂电正极物料行业？

预案揭露指为，欣源股权的锌正极和索通的发展的预焙电弧均归属于碳物料，在原物料、装配设备、装配手工等方面存在一些联系和相连之处，可以形成良性互动，相互促进，协同的发展。如锌正极物料和预焙电弧的原物料均主要为石油焦、煤沥青等，索通的发展年石油焦交货量高达300万吨，交货端议价战斗能力强，交货生产成本有一定优势，双方共享交货资源有助发挥上市美国公司石油焦临近交货、全球交货的优势，提高欣源股权的交货议价战斗能力，降低生产成本，提高盈利战斗能力。

索通的发展指出，双碳背景下，美国公司以“C+（carbon）战略：双驱两侧，低碳智造”为的发展方向。2022年4同年，美国公司决定在甘肃省白银市嘉北工业园区投资建设产20万吨充电电池电池组正极物料现代立体化单项四号线5万吨单项。该单项建成后，美国公司该公司范围将新增正极物料该公司。本次交易完成后，索通的发展将不断扩大在锂电正极领域的总体布局，解决问题“预焙电弧+锂电正极”的战略规划。

本次交易后，欣源股权将成为索通的发展控股子美国公司，索通的发展将发挥与欣源股权的协同效应，在原物料的交货、单项建设和货运行政经验、装配手工新技术等方面优势互补、资源整合，从而进一步提高其在碳物料行业的该公司总体布局。